套期保值是什么,怎么做,详细例子一看就懂!
市场价格波动不定,企业声场经营秩序紊乱,面对价格份纷繁复杂的市场,应该如何对抗不确定性呢?
答案来了:套期保值!
套期保值的基本逻辑是,在期货市场上做一个和当下现货市场方向相反的头寸,来抵冲价格波动对自己的生产销售产生的不利影响,保持自己的企业可平稳的运行的一种方式。【aa期货公司 手续费加1分】
套期保值的时候如果不涉及交割环节,企业主开个人期货账户就可以,也能做套期保值,个人户开户还方便。
具体操作方式,例子:
某苹果经销商要在半年后收购100吨苹果,【未来多头,当下空头】当下谈好的苹果的价格是6000元每吨,企业主表示满意,但是担心未来价格变动导致将来收购成本变化,于是在期货市场上做了一个半年后的苹果合约多单,半年后,现货苹果价格上涨到了6200元,期货苹果合约价格上涨到6210元,企业主收购现货苹果,并且平掉了期货苹果多单,于是:
现货市场成本:6200*100=620000,
理想成本:6000*100=600000,600000-620000=-20000,
现货苹果亏损2万
期货市场:6000元开仓10手(苹果每手10吨,10手为100吨),平仓是6210元,
共盈利(6210-6000)*100=21000元
期货苹果盈利2万1千元
套期保值完成,企业主平稳的完成了本次苹果交易。
【注:期货合约近期之后和现货可能价格不会完全一致会有细小的差距,上面的例子是盈利1000,也有可能亏损一点,但是幅度都不会太大,基本不影响企业主套保】
其中需要涉及的费用:
1,金,进行套期保值需要有一定的金购入期货合约,苹果期货的套保金比例为:7%,以6000的价格购入10手苹果合约需要的金是:
6000(价格)*10(合约数量)*7%(套保金比例)*10(手数)=42000元
出于期货账户保护回撤,再加一倍账户余额,42000*2=84000,期货账户内有8万4000元左右就可以。
2,产生的交易费用,苹果每手手续费5元,10手手续费共50元。期货开户做单等都不需要任何费用,多50元费用可以完成100吨苹果期货的套期保值。
这就是套期保值的具体流程,在开期货账户的时候,注意勾选“套期保值”的选项即可。
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